Deze 3 ondernemers hebben kredietstrijd overwonnen; Hier is hun advies

Inhoud

• Van gevangenis tot zakelijke lancering
• Hoe kredietverenigingen kunnen helpen
• Van weinig kredietkennis tot vastgoedpowerhouse
• Hoe kredietadvies kan helpen
• Van $ 50.000 aan schulden tot financieel expert
• Hoe de juiste creditcards kunnen helpen
• 3 tips van deze ondernemers
• 1. ’Heb honger’ om te leren
• 2. ’Doe het werk’
• 3. ’Zoek hulp’

Veel of alle producten die hier worden vermeld, zijn van onze partners die ons compenseren. Dit kan van invloed zijn op welke producten we schrijven en waar en hoe het product op een pagina verschijnt. Dit heeft echter geen invloed op onze evaluaties. Onze meningen zijn de onze. Hier is een lijst van onze partners en hier is hoe we geld verdienen.

Het starten van een nieuw bedrijf kan spannend en lonend zijn. Maar de weg van idee naar realiteit kan ook lang en zwaar zijn, vooral voor ondernemers die met kredietproblemen kampen.

Hier zijn de verhalen van drie inmiddels succesvolle ondernemers, hoe ze hun krediet op het goede spoor kregen en de lessen die ze hebben geleerd.

Van gevangenis tot zakelijke lancering

Toen Teresa Hodge werd vrijgelaten uit de federale gevangenis na een gevangenisstraf van ongeveer vijf jaar, wist ze dat ze voor grote uitdagingen zou komen te staan ​​als ze de samenleving opnieuw zou binnenkomen. Maar een probleem dat aanvankelijk niet aan de orde was, werd snel duidelijk: haar krediet.

"Na vijf jaar in de gevangenis zonder dat er betalingen op mijn rapport stonden, ging mijn score omlaag en was mijn kredietdossier erg mager", zegt Hodge. Ze wist niet welke financiële opties beschikbaar waren of waar ze moest beginnen.

Hoewel een strafblad niet op een kredietrapport staat, kan dit toch een negatieve invloed hebben op uw vermogen om werk te vinden of een lening te krijgen.

"Veel mensen met een strafblad geven zich volledig terug bij financiële instellingen uit angst voor afwijzing - ze worden afgewezen voor werk en huisvesting, dus ze denken dat ze ook geen toegang meer hebben tot banken", zegt Hodge.

Hoe kredietverenigingen kunnen helpen

Terwijl Hodge haar krediet wilde herbouwen en haar leven opnieuw wilde beginnen, wendde ze zich tot haar plaatselijke kredietvereniging. Aangezien kredietverenigingen kleinere, gemeenschapsgerichte financiële instellingen zonder winstoogmerk zijn, vinden sommige klanten ze misschien aantrekkelijker dan een grote bank.

De dochter van Hodge was lid en Hodge kon mede-eigenaar worden op de betaal- en spaarrekeningen van haar dochter. Ze zette al het geld dat ze kon op de spaarrekening en uiteindelijk kreeg ze een beveiligde creditcard van de kredietvereniging.

Hodge gebruikte de kaart voor kleine aankopen en deed haar betalingen op tijd, wat haar kredietwaardigheid verhoogde. Uiteindelijk kon ze overstappen op een traditionele onbeveiligde kaart. Ze bewaakte meedogenloos haar kredietscores en volgde deskundig advies op van vertrouwde online financiële bronnen.

Vastbesloten om anderen met een strafblad te helpen hun financiële basis te krijgen, richtte Hodge mede R3 Score op, een financiële analyse-tool gericht op het vergroten van de toegang tot arbeids- en bankproducten. De website van R3 Score merkt op dat het gebruik maakt van "kunstmatige intelligentie, machine learning en menselijke empathie" om een ​​alternatieve "score" te creëren van de productiviteit en het risiconiveau van een potentiële kandidaat.

Hodge leidt ook een non-profitorganisatie genaamd Mission Launch, die financiële kennis en ondersteuning biedt aan ondernemers met een strafblad.

Van weinig kredietkennis tot vastgoedpowerhouse

Domingo Rodriguez, opgevoed door een alleenstaande moeder in New Jersey, leerde op jonge leeftijd ondernemingszin, maar niet veel over de mechanica van financiën en krediet. "We hadden een bijstandsuitkering, maar mijn moeder bedacht altijd zakelijke ideeën", zegt de 48-jarige.

Zijn moeder stierf toen hij 14 was, en hoewel zijn oudere zus naar huis verhuisde om hem groot te brengen, worstelde Rodriguez. "Ik ging de straat op omdat ik verdwaald was, maar ik had nog steeds die ondernemende drive", vertelt hij.

Die motivatie hielp hem uiteindelijk zijn weg naar de universiteit te vinden, waar hij tafels vond die rond de studentenvereniging waren opgesteld waar mensen creditcards en gratis T-shirts uitdeelden aan vrijwel iedereen die ze wilde hebben. (De Card Act van 2009 heeft sindsdien de leeftijdsbeperkingen verhoogd en creditcardmarketing op de campus voor studenten vernietigd.)

De combinatie van gemakkelijk krediet en weinig financiële knowhow bleek een recept voor een ramp. Oplopende rekeningen en gemiste betalingen leidden tot kredietproblemen.

Hoe kredietadvies kan helpen

De ondernemersgeest van Rodriguez leidde hem naar onroerend goed. "Ik wilde mijn vastgoedlicentie halen om veiligheid en vrijheid te hebben, zodat ik mijn eigen pad kon creëren", zegt hij.

Maar zijn schuldenlast en hoge kredietwaardigheid liepen hem in, en voordat hij zijn eigen huis kon kopen, wist hij dat hij het probleem moest aanpakken.

"Ik begreep nog steeds niets van krediet," zegt Rodriguez. "Ik had een vreselijke score in de 400s, en ik wist niet hoe ik het moest repareren. Ik begon veel te lezen en ik leerde mezelf veel, maar besefte dat ik hulp nodig had. ”Hij werkte samen met een kredietadviseur om een ​​plan te maken om de schuld aan te pakken, en hij ging ook in op enkele fouten die hij in zijn rapport aantrof.

Tegenwoordig is Rodriguez een gerespecteerde en succesvolle makelaar in New Jersey met meer dan 20 jaar ervaring.

Van $ 50.000 aan schulden tot financieel expert

Het leven van Shante Nicole Harris veranderde dramatisch toen bij haar op 22-jarige leeftijd een zeldzame vorm van kanker werd vastgesteld. Na een jaar behandeling versloeg Harris kanker met succes, maar ze begon in een gevaarlijke val te trappen: creditcards gebruiken om haar inkomen aan te vullen.

De medische schuld begon zich op te stapelen en, in combinatie met minder uren bij haar bankbaan vanwege haar kankerbehandelingen, nam ze haar toevlucht tot het in rekening brengen van alles wat ze kon van haar creditcard om rond te komen.

Een paar jaar later leidde het onverwachte verlies van haar baan, gevolgd door een scheiding, tot stijgende schulden terwijl Harris worstelde om haar juridische rekeningen te betalen en haar zoon te onderhouden. Nogmaals, Harris moest vertrouwen op creditcards omdat ze geen spaargeld had. Toen de schulden in incasso's terechtkwamen, bereikten haar kredietscores een dieptepunt van 520, waardoor Harris niet zeker wist welke keuzes ze had.

Harris groeide op met een alleenstaande moeder in wat ze omschrijft als 'niet de beste buurt' in Washington, D.C., en zegt dat ze geleerd heeft zuinig te zijn, maar dat ze de basisprincipes van financiën niet heeft geleerd. "We hadden het niet echt over geld", herinnert Harris zich.

Hoe de juiste creditcards kunnen helpen

Toen ze weer aan het werk was, leidde Harris 'besluit om haar schuld af te betalen en haar krediet te herstellen, haar ertoe om vraatzuchtig haar opties te lezen en te onderzoeken. "Ik was geobsedeerd door te leren hoe ik mijn situatie voor mezelf kon oplossen", zegt ze.

Ze begon met een beveiligde creditcard met een limiet van $ 300 en een jaarlijkse vergoeding van $ 29. Nadat ze haar kaart een jaar lang verantwoord had gebruikt en de rekening elke maand volledig en op tijd had betaald, zette de bank haar rekening over naar een onbeveiligde kaart.

Toen haar kredietscores begonnen te stijgen, kon Harris zich kwalificeren voor creditcards voor saldooverdracht met 0% APR. "Ik heb jarenlang de‘ balance transfer bunny hop ’gedaan om rente te vermijden en de schuld weg te werken," zegt ze.

Daarna volgde ze de "sneeuwbalmethode" om saldi af te betalen, en binnen vijf jaar was ze vrij van de meer dan $ 50.000 aan schulden die ze had opgebouwd.

Vrienden begonnen haar om advies te vragen over hoe ze hun eigen kredietproblemen konden aanpakken, wat haar in 2016 ertoe bracht een Facebook-groep op te richten om mensen een veilige ruimte te geven om over geld te praten. Harris gebruikte haar onderzoek en ervaring om antwoorden te geven. Binnen drie maanden groeide de groep tot meer dan 15.000 leden en Harris wist dat ze iets van plan was. (Tegenwoordig zijn er meer dan 90.000 leden.)

"Leden stuurden me een bericht met de mededeling dat ze nog steeds overweldigd waren door alle informatie en geïndividualiseerde hulp wilden," zei Harris.Uiteindelijk stopte ze toen met haar baan en startte ze haar eigen fulltime kredietcoachingsbedrijf, Financial Common Cents.

3 tips van deze ondernemers

1. ’Heb honger’ om te leren

Door haar kredietadvieswerk ziet Harris een gemeenschappelijk thema: "Mensen begrijpen krediet of financiën niet omdat ze het niet hebben geleerd. Niemand heeft ze iets over geld geleerd ', zegt ze.

Maar zelfs als u in het begin niet veel financiële educatie heeft gekregen, is het nog niet te laat om te leren. Een schat aan informatie is online beschikbaar uit een verscheidenheid aan gescreende en betrouwbare bronnen. En als u geen internettoegang heeft, kan uw plaatselijke bibliotheek helpen.

"Stel veel vragen en vind veel antwoorden", merkt Rodriguez op. "Heb honger en ben niet aflatend om jezelf en je mentaliteit te verbeteren."

2. ’Doe het werk’

Het kan moeilijk zijn als u zich overweldigd of onzeker voelt. Maar, zoals Harris opmerkt, "niet onder ogen te zien, betekent niet dat het verdwijnt. Alles kan worden hersteld. "

Dat is waar, zelfs als het je aan bekendheid en ervaring ontbreekt.

"Veel mensen die in de gevangenis hebben gezeten, hebben meer betaaldagcentra in hun buurt dan banken", zegt Hodge. "Ze hebben nooit een relatie gehad met banken. Maar als u het werk doet, is er een bank die ja zegt, ook al zeggen vijf banken nee. Wees vastberaden."

En wees dan bereid die kennis te delen. Rodriguez zorgt ervoor dat hij zijn kinderen de financiële lessen leert die hij in zijn jeugd niet heeft geleerd.

"Ik vertel ze dat hoe minder we geïnformeerd zijn, hoe minder we kunnen gebruiken", zegt hij.

3. ’Zoek hulp’

Het is mogelijk om jezelf te informeren over krediet en zelf je eigen schuldverlichting of kredietplan te maken, maar soms heb je nog steeds een helpende hand nodig.

"Deskundige hulp hoeft niet duur te zijn. Zoek gewoon hulp, 'zegt Harris.

Zoek naar websites van vertrouwde instellingen met een bewezen staat van dienst op het gebied van betrouwbaarheid en expertise. Evalueer "experts" op basis van hun referenties. Pas op voor slechte acteurs die ten onrechte beloven om uw schuldverlichting rechtstreeks met schuldeisers te onderhandelen. Onderzoek het Better Business Bureau om klachten te zoeken en blijf uit de buurt van iedereen die zijn diensten via de telefoon probeert te verkopen en een voorafbetaling in rekening brengt.